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保险业首季利润1002亿,下降14%,投资收益成重要影响因素!疫情带来这些改变…

时间:20-04-29 00:01    来源:和讯

2020年一季度,全国保险公司预计实现利润总额1002亿元,同比减少约170亿元,降幅14.44%。

券商中国记者独家获悉,银保监会近日向保险业内通报了上述数据。疫情以来,保险公司承保、投资都受到了影响,已经是共识。从上市险企发布的业绩看,保费因各家策略差异而有所分化,不过,投资收益大多出现下滑。

一季度,保险资金运用收益2197亿元,资金运用平均收益率1.16%。

截至3月末,保险公司总资产突破21万亿,达到21.72万亿元,较年初增加1.15万亿元,增长5.62%。

保费仅增长2.3%,新增保单件数109亿件

一季度,保险业实现原保险保费收入1.67万亿元,同比增长2.29%。

一季度提供保险金额2236.57万亿元,同比增长42.67%;新增保单件数109.45亿件,同比增长72.14%。

其中,产险公司保险金额1791.41万亿元,同比增长45.85%,签单件数106.45亿件,同比增长72.98%。人身险公司保险金额445.16万亿元,同比增长31.16%,新增保单3.00亿件,同比增长46.71%。

一季度,原保险赔款和给付支出3031亿元,同比下降8.65%。其中,产险业务赔款1261亿元,同比下降11.67%;寿险业务给付1165亿元,同比下降11.42%;健康险业务赔款和给付541亿元,同比增长7.4%;意外险业务赔款64亿元,同比下降10.76%。

总体盈利下滑,但产寿险公司出现分化

券商中国记者拿到的数据显示,一季度保险公司预计利润总额1002亿元,同比减少169亿元,下降幅度为14.44%。这与2019年盈利大年形成反差。同时,细分行业的盈利增速出现分化,产险盈利增长、寿险盈利下滑,而再保险盈利大降。

其中,产险公司预计利润194亿元,同比增加2.7亿元,增长1.42%。人身险公司预计利润686亿元,同比减少147.5亿元,下降17.7%。

与此同时,再保险公司预计利润2.95亿元,同比减少9.88亿元,下降达77%。

保险业一季度利润下滑,在整体数据发布前,已有迹可循。上市险企中的中国人寿、中国人保(601319,股吧)、中国太保和新华保险(601336)已发布一季报,净利润出现分化。其中,国寿和平安归母净利润下滑都达30%,太保增长50%、新华增长38%。

投资收益成了影响险企盈利的重要因素。今年以来股市下跌、市场利率下行等因素,对保险资金投资收益影响较大,成为上市险企一季度净利增速下降的主因。

另外一个盈利的负向因素是传统险准备金“补提”,这主要影响寿险公司盈利。中国人寿公告显示,公司于3月31日变更传统险准备金折现率等精算假设,合计增加寿险责任准备金47.13亿元、增加长期健康险责任准备金6.18亿元,对应减少一季度税前利润53.31亿元。

产险公司盈利增长,部分来自承保业绩改善。一季度产险公司实现承保利润60.52亿元,同比增加63.74亿元,增长1978.81%,承保利润率达2.13%。

实现投资收益2197亿元,收益率1.16%

截至一季末,保险公司资金运用余额为19.4万亿元,较年初增长4.85%。受资本市场波动和利率下行影响,一季度,保险资金运用收益2197亿元,资金运用平均收益率1.16%。

投资资产组合中,银行存款28621.35亿元,占资金运用余额的比例为14.73%;债券66764.52亿元,占比34.37%;证券投资基金9457.21亿元,占比4.87%;股票15439.29亿元,占比7.95%。

今年一季度,境内外资本市场大幅下跌,导致公允价值变动损益波动加大。统计显示,一季度末,保险资金公允价值变动损益-147.90亿元,占资金运用收益的-6.66%;资产减值损失129.13亿元,占资金运用收益的5.81%。

类似影响在上市险企利润表中已经有所表现。投资收益下降成为国寿、平安一季度净利增速下降的主因。

一季度,中国人寿实现总投资收益455亿元,总投资收益率为5.13%,较权益市场大幅上涨的去年同期下降158个基点;净投资收益381亿元,净投资收益率为4.29%,同比下降2个基点。

平安执行新金融工具会计准则,受资本市场波动影响更大。一季末,平安保险资金投资组合规模3.38万亿元,较年初增长5.3%,但总投资收益259.31亿元,同比大幅下降60.1%。平安一季度总投资收益率和净投资收益率分别为3.4%和3.6%,分别同比下降1.7个百分点和0.3个百分点。

健康险大增20%,银保业务下滑

人身险方面,一季度原保险保费收入1.37万亿元,同比增加364亿元,增长2.72%。寿险、健康险、意外险中,仅有健康险实现增长。

具体为,健康险业务保费2641亿元,增加469亿元,增长21.6%,在人身险业务中的占比为19.23%。

寿险业务保费1.08万亿元,同比微幅下降0.60%;意外险业务295亿元,同比下降11.80%。

从业务渠道看,银保代理业务下降3%,个人代理业务则增长超4%。

产险承保利润大增10倍,车险占比已低于65%

产险方面,虽然受疫情影响,新车销售量大幅下滑,车险业务保费收入在总保费中的占比持续下降,但非车险业务保持强劲增长。同时出险率下降带动赔付率下降,一定程度上有益于综合成本率优化。

今年一季度,产险业务原保险保费收入2961.72亿元,同比增加8.87亿元,增长0.30%,增幅同比下降6.96个百分点。但保费下降并不影响产险效益提升。从经营效益来看,一季度产险公司承保利润60.52亿元,同比增加63.74亿元,增长1978.81%,承保利润率2.13%。

具体而言,车险一改去年同期亏损6200万元的颓势,一季度承保利润增加95.60亿元至94.97亿元,增长幅度达到15328.24%,承保利润率4.91%,仍是产险第一大盈利险种。

保证保险承保利润率最低,一季度亏损43.42亿元,去年同期为盈利1.82亿元,承保利润率-26.82%。此外,意外险承保利润-0.50亿元,增加0.88亿元,承保利润率-0.45%;健康险承保利润-13.22亿元,减少9.37亿元,承保利润率-6.77%。

需要注意的是,产险业务结构持续变化。

一方面,产险传统第一大险种——车险保费收入在产险业务中的占比进一步下降。一季度车险原保险保费收入1939.38亿元,同比下降2.74%,在产险业务中的占比从去年末的70.29%大幅降至65.48%。3月当月,车险保费收入722.78亿元,同比增长2.29%,在产险业务中的占比进一步降至64.78%。

另一方面,非车险保费保持较快增长。一季度农险、责任险、保证险等险种是非车险增量的重要来源,同比分别增长20.99%、6.04%、4.53%,均高于产险业整体增长水平。

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(责任编辑:何一华 HN110)

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